企业流动资金紧张的原因及缓解对策分析研究——以杭州慧聪装饰材料有限公司为例 财务管理专业VIP专享VIP免费

企业流动资金紧张的原因及缓解对策——以杭州慧聪装饰材料有限公司为例摘要：流动资金是企业最具活力的资金，流动资金良性循环是企业生存发展的关键。加强对各类资产的管理，对其合理有效利用，是创造企业财富，获得利润的经济基础。流动资产是企业重要资产之一，是指能够在一年或超过一年的一个营业周期内变现的资产，是保证企业进行正常的生产经营活动所必须的资产。本文以杭州慧聪装饰材料有限公司为例，分析该公司2009-2011年的流动资金状况，找出其在流动资金运营中存在的问题，并针对其存在的问题，提出优化企业资产结构，寻求加速企业流动资金循环的对策。关键词：流动资金，紧张，原因，缓解对策流动资金是企业在生产经营过程中占用在流动资产上的资金，主要指占用在货币资金、应收账款和存货等主要流动资产上的资金。流动资金好比是人体的血液，流动资金良性循环，企业才能健康发展。流动资产的资金来源，除流动负债外，应另辟长期来源。流动资金的多寡代表企业的流动地位，流动资金越多表示流动资产愈多，其短期偿债能力较强，因而其信用地位也较高，在资金市场中筹资较容易，成本也较低。一、杭州慧聪装饰材料有限公司流动资金现状分析杭州慧聪装饰材料有限公司（以下简称杭州慧聪）是一家专业代理及销售各类进口、国产知名品牌塑胶地板的专业公司。主营：各类国产、进口PVC地胶板；各类橡胶地板、导（防）静电地板、环氧地坪；各类运动地板、田径场；各类健身房、健身场地地面工程；承接各项装饰工程；该公司产品主要用于制药、医院、实验室、学校、幼儿园、办公楼、厂房车间、商场超市、图书馆、体育馆、酒店宾馆、健身中心、酒吧KTV等场所地面工程。截至2011年12月31日公司资产623.97万元，其中流动资产为326.74万元，负债395.84万元，所有者权益228.13万元，2011年净利润为39.09万元。公司员工约60人，年销售收入2057.30万元。（一）杭州慧聪流动资金结构分析（这个不知道用什么好，可以问老师）1.杭州慧聪流动资金需求量和持有量比较表1杭州慧聪流动资金需求量和持有量比较单位：万元项目200920102011计划年销售额1,800.001,980.002,400.00基期流动资金周转率4.534.755.35流动资金需求量397.35416.84448.60流动资金实际持有量204.35296.09326.74从表1中可以看出，杭州慧聪2009-2011年计划年销售收入分别为1,800.00万元、1,980.00万元、2,400.00万元，根据2008-2010年的实际的流动资金周转率，分别预测出了2009-2011年的流动资金的需求量分别为397.35万元、416.84万元、448.60万元，但2009-2011年公司流动资金的实际持有量分别是204.35万元、296.09万元、326.74万元，对比流动资金需求量和流动资金的实际持有量，可以看出，杭州慧聪2009-2011都处于流动资产紧张状态，实际持有量少于资金的需求量。2.杭州慧聪流动资金结构分析表2杭州慧聪流动流动资产结构分析项目200920102011货币资金42.12%32.56%25.39%应收票据4.80%0.77%0.21%应收账款26.12%30.56%35.15%预付账款13.82%14.93%14.29%其他应收款1.05%3.62%2.68%存货12.08%17.52%22.21%其他流动资产0.01%0.04%0.07%流动资产合计100.00%100.00%100.00%从表2中可以看出，杭州慧聪2009-2011年货币资金在流动资产中占的比例分别是42.12%、32.56%、25.39%，是逐年下降的。三年来应收票据占流动资产的比例也是逐年下降的，说明公司在销售时用应收票据结算的交易越来越少。公司2009-2011年的应收账款在流动资产中所占的比例分别是26.12%、30.56%、29.15%，2011年应收账款所占的比虽然有小幅度下降，但还是高于2009年，而且占流动资产的比例过大，这是因为2010年、2011年杭州慧聪为了扩大销售量把装饰材料赊销给了几家酒店宾馆、健身中心，而且这几家客户拖欠时间较长。从表2中也可以看出，2009-2011年公司的预付账款所占的比例分别是13.82%、14.93%、14.29%，可以看出公司预付账款所占的比例也较大，因为公司所销售是几个国产知名品牌的产品，对一些热销的需要先预付一定比例的货款，这也给公司的经营带来一些影响。从表2中可以看出，2009-2011年存货在流动资产中所占的比例分别是：12.08%、17.52%、22.21%，也呈增长的趋势...