第十四章筹资与投资循环的实质性测试学习目的与要求•了解筹资与投资循环的主要业务活动与审计目标•了解和掌握筹资与投资循环的关键控制及控制风险评估•了解借款交易的实质性测试程序•掌握投资审计的实质性测试内容重点与难点•重点•投资交易实质性测试审计程序•所有者权益的实质性测试的审计目标•难点•筹资和投资循环的审计风险•相关审计项目的审计筹资与投资循环的实质性测试•筹资与投资活动是由筹资活动和投资活动的交易事项构成;•筹资活动:由借款交易和股东权益交易组成;•投资活动:由权益性投资交易和债权性投资交易组成。•特点；1、交易数量（笔数）较少，但每笔交易的数量通常较大；2、若一笔业务漏记或不恰当的会计处理，导致错误而报表公允性产生较大影响。•筹资活动是指企业为满足生存和发展的需要,通过改变企业资本及债务规模和构成面筹集资金的活动。•投资活动是指企业为享有被投资单位分配的利润，或为谋取其他利益，将资产让渡给其他单位而获得另一项资产的活动。1投资交易实测•筹投资实测：借款交易实测2筹资所有者权益交易实测筹资与投资循环中所涉及的资产负债表项目主要包括:交易性金融资产、应收利息、应收股利、可供出售的金融资产、持有至到期投资、长期股权投资、投资性房地产；短期借款、交易性金融负债、应付利息、应付股利、长期借款、应付债券；实收资本（或股本）、资本公积、盈余公积、未分配利润等筹资与投资循环中所涉及的利润表项目主要包括；财务费用、投资收益等筹资活动是由借款交易和股东权益交易组成投资活动是由权益性投资交易和债权性投资交易组成筹资与投资活动的特点一、交易数量（笔数）相对较少，但每笔交易金额通常较大；二、若有一笔漏记或不恰当的会计处理，导致错误，而报表公允性将产生较大影响。第一节投资交易的实质性测试引例中的常识介绍（P529—第3~7行）可出售股的持有目的既不是交易，以不是持有至到期日。如果把股票归类为流通股票，那么由于股价的涨落而形成的未实现利得或损失就可以包括在收入中；如果把股票归入到可出售股，那么未实现利得或损失就可以包括在收入中，而必须作为所有者权益的一部分单独列报，直到利得或损失实现。一、投资的有关常识（一）定义：我国的经济学家从经济学的角度，把投资定义为：“经济主体为了获取预期收益，预先垫付一定量的货币或实物以经营某项事业的经济行为”。直接投资：指经济实体投资——经济意义上如建工厂、办商店等的投资分为间接投资：如证券投资①证券持有期的1、收益：来自利息和股息收入②证券转让时证券投资的差价收入（二）的三大要素2、风险：是与收益伴随着的，两者成正比3、时间：证券投资收益与风险的大小和时间的长短有关①直接投资：进入证券市埸1买卖股票、债券②间接投资：买卖金融产品（如：证券投资基金）证券投资①长期投资；一年以上（三）的分类2（按方式目标分）②短期投资：一年及一年以内①收入型投资：追求低风险、收入稳3债券、带息票据、优先股等②增值型投资：以本金快速增长，资本快速增长1非上市股票：在各地产第一类；公司普通股权交易所交易证2上市股票：沪、深两券市挂牌交易投1、国债（主力军）每年近（四）资第二类：债券3千~4千亿人民币不等发行对2、公司债券：主打品种象（公司信用债、互转换债）1、封闭型：上市交易品收入型第三类：种传统增值型2、开放型：柜台交易丰平衡型富创新品种：基金1、决定性2、长期性（五）长期投资3、投资性的特点4、不可逆转性5、风险性（大）二、投资交易审计目标（一）对投资交易和事项认定的审计目标1、发生；2、完整性；3、准确性；4、截止5、分类。（二）对投资账户余额认定的审计目标1、存在性和完整性的认定；2、权利和义务认定；3、估价或分摊认定（内有8项计量标准）。（三）对投资活动列报和披露认定的审计目标1、分类与可理解性；2、准确性和计价；3、完整性。三、投资审计程序1、实地盘点投资资产并检查账实是否相符；2、函证外部代管证券（即存在企业外部的金融机构）；3、审查投资记录的真实性、完整性；4、审查投资的核算方法；5、审查投资收益的确认；6、关注关联方交易；①...
