下载后可任意编辑商业银行实施新资本协议信用风险缓释处理指引（征求意见稿）第一章 总则第一条 为准确计量风险缓释技术对信用风险的抵补作用，法律规范商业银行对风险缓释工具的管理，根据《统一资本计量和资本标准的国际协议：修订框架》、《商业银行资本充足率管理办法》、《中华人民共和国担保法》、《中华人民共和国物权法》以及其他有关法律和法规，结合国内商业银行的实践，制定本指引。第二条 本指引中信用风险缓释是指通过运用合格的抵（质）押交易、表内净额结算、保证和信用衍生工具等方式来转移或降低信用风险。本指引中的信用风险缓释处理仅指采纳信用风险缓释技术后在资本计算时的抵减作用，具体体现为违约概率、违约损失率或违约风险暴露的下降。第三条 本指引适用于在中华人民共和国境内设立实施或拟实施内部评级法（包括初级法和高级法）的商业银行，包括中资银行、外资独资银行、中外合资银行（以下简称商业银行）。第四条 运用风险缓释技术降低信用风险资本必须遵循以下原则：（一）合法性原则。只有符合国家法律法规规定、可实施的风险缓释技术才允许根据本指引处理。（二）有效性原则。即在合法性的前提下，各类风险缓释技术的手续必须完备、确实具有代偿能力并易于实现。（三）审慎性原则。处理风险缓释时应尽量考虑各种可能增加风险的因素，进行保守估量。（四）一致性原则。假如商业银行选择自行测算折扣系数则所有满足使用该折扣系数的工具都应使用自己的折扣系数。（五）独立性原则。风险缓释工具自身的风险与借款人风险之间不应具有较强的正相关性。第五条 风险缓释处理的一般要求：（一）风险缓释工具必须依据明确可执行的法律文件，该法律文件对交易各方均有约束力。商业银行必须进行有效的法律审查进行确认。（二）风险缓释覆盖的范围应当由商业银行在相关协议中进行约定，原则上应当包括借款本金、利息、复利、罚息、违约金、实现债权的费用（包括但不限于诉讼费、律师费等）和所有其他应付费用。1下载后可任意编辑（三）信用风险缓释的效果不应重复计算。假如信用风险缓释技术已经在风险暴露、债项评级或借款人评级中反映，则不应在计算监管资本中再度考虑风险缓释的影响。（四）商业银行应当对风险缓释工具与借款人风险之间的相关性进行保守考虑，同时需要将币种错配、期限错配等风险因素综合考虑。（五）商业银行须对风险缓释工具的管理、操作程序、法律确定性以及风险管理过程等制定明确的内部要求。第二...
