私募机构申请公募基金牌照三种模式 私募资产管理机构申请公募牌照从理论上存在三种模式： 第一种模式是，私募基金公司直接申请开展公募业务。这种模式是最具效率的一种，审批时间很短。如果材料准备齐全，证监会受理后20个工作日便可得到反馈。 存在的问题：由于公募产品运作所需要的庞大后台、营销、风控系统让私募机构力所难及，因而将相关业务外包成更为妥当的选择。然而，目前能够提供业务外包的机构还未确定，因此暂时没有私募机构提出此类模式的申请。 申请开展基金管理业务的资产管理机构，应当符合下列条件： （一）具有 3年以上证券资产管理经验，最近 3年管理的证券类产品业绩良好； （二）公司治理完善，内部控制健全，风险管理有效； （三）最近 3年经营状况良好，财务稳健； （四）诚信合规，最近 3年在监管部门无重大违法违规记录，没有因违法违规行为正在被监管部门调查，或者正处于整改期间； （五）为基金业协会会员； （六）中国证监会规定的其他条件。 私募证券基金管理机构申请开展基金管理业务，除符合第五条规定外，还应当符合下列条件： （一）实缴资本或者实际缴付出资不低于1000万元； （二）最近 3年证券资产管理规模年均不低于20亿元。 第二种模式是，私募基金公司作为股东发起设立公募基金管理公司，这种模式的审批流程基本参照现有公募基金公司设立模式。红土创新就是深圳市创新投资集团有限公司按此模式实现的首单。 存在的问题：申请时间长，准入门槛高。根据《证券投资基金管理公司管理办法》和《证券投资基金法》的规定发起设立基金公司的主要股东（指持有基金管理公司股权比例最高且不低于25%的股东）应当具备下列条件： （一）从事证券经营、证券投资咨询、信托资产管理或者其他金融资产管理业务； （二）注册资本不低于3亿元人民币； （三）具有较好的经营业绩，资产质量良好。 出资或者持有股份占基金管理公司注册资本的比例（以下简称持股比例）在5%以上的股东，应当具备以下条件： （一）注册资本、净资产不低于1亿元人民币，资产质量良好； （二）持续经营3个以上完整的会计年度，公司治理健全，内部监控制度完善； （三）近 3年没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚； （四）没有挪用客户资产等损害客户利益的行为； （五）没有因违法违规行为正在被监管机构调查，或者正处于整改期； （六）具有良好的社会信誉，近 3年在金融监管、税务、工商等行政机关，以及自...
