第一篇 工程经济复利计算（现值 P、终值 F,定额年金 A，年有效利率 ieff)P7，10,13.总投资收益率 ROI、资本金净利润率 ROE—P21静态投资回收期 P24财务净现值的分析 P25财务内部收益率的分析曲线 P26利息备付率 P31偿债备付率 P32量本利图 P361、资金时间价值的计算和应用复利计算（现值 P、终值 F，定额年金 A,年有效利率 ieff)P7，10,13。⑴、利息的计算影响资金时间价值的因素：资金的使用时间、资金数量的多少、资金投入和回收的特点.决定利率高低的因素：①利率的高低首先取决于社会平均利润率,② 利润的 高低在社会平均利润率不变的情况下，取决于金融市场上借贷资本的供求情况.③ 借出资金风险越大,利率越高。④通货膨胀对利息的波动有直接影响,⑤ 解除资本的期限长短.⑵、资金等值计算和应用、资金有时间价值，即使金额相同，因其发生在不同时间，其价值就不相同，反之不同时点绝对不等的资金在时间价值的作用下却可能有相等的价值。现金流量的三要素:现金流量的大小（数额）、方向（流入/流出)、作用点(发生的时点)影响资金等值的三个因素：资金数额的多少、资金发生的时间长短、利率(或折现)的大小2、技术方案经济效果评价⑴、经济效果评价的内容：技术方案的盈利能力、偿债能力、财务生存能力（财务可持续性）。财务可持续的基本条件是有足够的经营净现金流量.财务生存能力的必要条件是各年累计盈余资金不应出现负值(在整个营运期内,允许个别年份的净现金浏览量出现负值)即某年可以亏损，但累计必须挣钱。对于经营方案,经营性评价分析的是拟定技术方案的盈利能力、偿债能力、财务生存能力。对于非经营性方案，经营性评价分析的是拟定技术方案的财务生存能力。经济效果评价的基本方法：确定性评价方法和不确定性评价方法按评价方法的性质不同,经济效果评价分为定量分型和定性分析按评价方法是否考虑时间因素，定量分析分为静态分析和动态分析按技术方案的评价时间，可分为事前评价、事中评价、事后评价技术方案的计算期是指在经济效果评价中为进行动态分析所设定的期限，包括建设期和运营期，运营期又分为投产期和达产期。⑵、投资收益率分析（P21）①、总投资收益率 ROI=EBIT/TI×100%EBIT—-技术方案正常年份的年息税前利润或运营期内年平均息税前利润（即常说的毛利润），息税前利润=销售收入总额-变动成本总额-固定经营成本。TI—-技术方案总投资包括：建设期投资、建设期贷款利息、全部流动资金。②、资本金...
