我国商业银行对外汇风险的防范和管理第一部分 开题报告（2186 字）一、研究进展外汇风险是指在国际贸易和金融活动中，以外币计价的资产负债业务、表外业务等因汇率变动而蒙受损失的可能性，汇率的波动是外汇风险产生的直接原因之一。国内外的学者和从业人员对于商业银行外汇风险的防范和管理有着深入的理论研究和实践总结，多个方面的研究和探讨形成了该领域的的一个完整的体系。（一） 关于外汇风险评估的研究对风险的定量分析和评估是外汇风险管理的基础，通过计量由于汇率的不利变化而导致外汇资产价值损失的大小，我们可以估算实际外汇风险的大小。在实际的操作过程中，外汇风险评估可以通过直接风险评估和间接风险评估两种方式。直接外汇风险评估是通过测量由于未预测到的汇率变化而引起的银行外汇风险值的大小。其方法经历了从名义量法到现在的灵敏度分析、波动性分析、风险价值法、压力试验和极值理论等，评估方法更加全面科学。目前大量文献研究和使用的方法是 VaR 方法，即在险价值方法，它已经成为巴塞尔委员会推荐的市场风险计量方法，也是国外金融机构构建内部模型的首选方法。间接外汇风险是指汇率的变动作用于宏观经济变量并通过经济体系内的传导途径最终改变企业的价值。实践中经常采用回归法度量未预期到的汇率波动与公司价值变动之间的关系。（二） 关于外汇风险管理策略的研究外汇风险管理是包括在全面风险管理理论的框架之下的，目前主要有金融性对冲策略和运营性对冲策略。前者是指使用金融衍生工具套期保值，如合同定价策略或商业信用工具，且着重针对于短期的外汇风险；后者则侧重于企业的战略运营，是从更加长期的角度管理经济风险。（三） 关于我国商业银行外汇风险管理的研究我国商业银行因其历史和制度的原因，与国际上的商业银行相比有其特殊性，因此专门针对我国的商业银行外汇风险管理的研究从新的制度环境和不同于国际上一般的研究视角提出了新的理论和实践框架。巴曙松(2004)提出我国商业银行对外汇资金交易应当实行统一的、而不是分散的风险评估与管理。牟怡楠、雷碧琳(2006)探讨了商业银行构建全面的外汇风险管理体系的构想。蒋云明（2009）基于管理创新的视角，从国际上外汇风险管理的经验与实践中总结出我国商业银行外汇风险管理的途径和办法。二、选题依据与目的始于 2007 年的次贷危机是自 1929—1933 年大萧条之后最严重的金融危机。危机重创全球经济，造成大量金融机构破产。欧债危机的持续蔓延...
