上市公司股权结构对内部控制有效性的影响研究 工商管理专业VIP免费

1引言随着经济全球化的快速发展，越来越多的公司选择用上市进行股权融资从而获得大量的资金，与此同时还可以完善企业的法人治理结构，在市场的竞争中充分发挥管理方面和制度方面的优势，在这一情况下就突出了企业内部控制对于管理工作的重要性。我国上市公司也在逐步完善他们的内部控制体系，对于公司的内部控制也有了一定的研究，越来越多的企业开始意识到有效的内部控制措施可以帮助提高企业的竞争力和经营效率，保护广大投资人的其他相关利益。目前已经有大批的国内外的案例证实，公司内部控制之所以会失效通常是因为公司的内部治理结构出现了一些问题。股权结构在公司治理中是一个不可或缺的一部分，可以通过对公司股权结构做进一步的优化与发展，更好的进行企业的内部控制与企业的内部管理，就成为了一个急需解决的问题。2上市公司股权结构情况及其内部控制有效性概述2．1上市公司股权结构的含义及其类型股权结构指的是在企业的股本中有不同属性的股份存在，股本的占比之间存在一定的关联性。股权结构与公司治理之间存在的关系是：公司治理是在股权结构的基础上展开的，股权结构的一大基本实施形式就是公司治理结构。当公司在股权结构方面存在差异时，公司的内部组织结构也会存在差异，最终使得不同公司有着不同的治理结构。我国上市公司常见的三种股权结构类型分别是：集中型、分散型、制衡型。分散型指的是：公司没有大股东存在，各个股东的持股比例都在10%以下；集中型指的是：公司的绝对控股股东拥有公司一半以上的股份，在公司中有者绝对的话语权；制衡型的情况是：这时的公司里存在较多的相对控股股东，同时还有部分大股东存在，持股比例一般保持在10%~5%之间。第一大股东在公司中不会有绝对控制权，一般要与其他股东们合作，股东之间存在着一种相互制约的情况。2．2内部控制有效性简述内部控制有效性其实到现在也没有一个的具体概念，这一直是一个备受争议的问题，很多学者关于内部控制的具体理解是不太一致的。有部分人认为内部控制的有效性可以主要概括为三个目标和五个要素，这是美国反虚假财务报告委员会制定的一个框架。其中，三个目标指的是：公司有着较高的经营效率；公司在经营活动开展过程中，对基本的法规制度严格遵循；公司的财务报告具有可靠性和真实性保障。内部控制五要素指的是：环境控制、风险评估、活动控制、内部监督、信息沟通。内部控制有效性指的是企业通过内部控制，更好的实现企业目标，企业为了更好的通过有效控制实现目标，进行企业内部控制活动开展。公司的目标其实就是为了能够在合法的情况下使得公司获取足够多的盈利从而能够使公司持续的发展下去。公司的内部控制实际上是公司内部控制的目标能够得以实现的一个保证。如果公司希望内部控制是有效的，那么要遵循相关的法律和法规，确保公司生产经营的效率和财务信息真实并且可靠，就需要对公司的有效内部控制做好查看并督促和评价估量。在公司的内部控制的有效性的实际施行时，要确保公司内部的控制效果与目标相符合。3上市公司股权结构及内部控制的现状本章节主要研究分析了上市公司的内部控制、这是公司的股权结构两大内容。为之后研究股权结构的内部控制有效性影响奠定一定的基础。3．1上市公司股权结构现状股权结构无论是在监督管理方面、平衡大小股东们之间的利益方面还是提高企业的治理效率等方面都发挥着至关重要的作用。3.1.1股权集中度现状股权集中度实际上是一个可以量化的指标。它是指所有的股东因为他们持股比例的大小不一样，可以由此将股权状态展现出来。第一股东持股比例是对股权集中度进行衡量的一大重要指标。因为他们的持股比例通常是最有代表性的，他们对上市公司拥有最大的控制权，对于公司的管理也能给予最大的影响。在对股权集中度进行衡量时，选用的衡量指标是第一股东的持股比例。三种常见的第一股东持股比例分布情况：相对制衡型、高度集中型、高度分散型。表1是具体的持股比例范围：表1第一大股东持股比例与控股方式第一大股东持股比例[50%，100%）[20%，50%）[0，20%）控股方式高度集中型相对制衡型高度分散型为了更加直观且具体地说明目前我们国家上市公司的...