资金池”模式下的资金管理案例研究VIP免费

摘要随着全球经济一体化的飞速发展，我国集团化的企业越来越多，由于我国许多集团单位采取的是多级法人组织架构，导致了集团内部资金分散不集中，集团的现金流量信息不能得到及时反馈，最终使得集团的资金利用率极低，如果将资金比看作企业的“血液”，那么“资金池”就是企业集团的“心脏”。因此，资金管理在企业的经营管理中起着至关重要的作用，成为了全球各集团公司共同关注的焦点。如何使企业的资金管理达到最佳效果，是目前经营管理者最关注的问题。本文采用归纳法对企业集团资金管理理论进行了总结。从现有的研究来看，国外企业关于集团公司资金集中管理的研究起步较早，形成的相关理论成果比较丰硕；而我国对于该方面的研究起步比较晚，2005年GE公司“资金池”在我国正式实施后，国内有许多集团公司开始效仿，采用该模式进行资金集中管理，引起了理论界的高度关注，相关的理论研究开始丰富起来，但是国内对于“资金池”没有进行深入研究。总体来说，国内外对集团公司资金管理的理论研究主要集中在通过分析现状，提出相应的问题及改进措施，而对于资金实施工作系统化的研究比较少，缺乏一定的针对性。因此，本文采用案例结合和理论归纳的方法，以X集团为研究对象，对“资金池”进行深入探讨。X集团于2008年在集团内部构建了一套统一的资金收支预算管理体系，搭建统一的内外部资金结算平台，运用境内外“资金池”运作模式、建立多层次资金账户体系形成了上下一致、整体协调的集团资金集中管理体制。本文将以X集团2008年-2015年的报表数据为基础进行财务指标分析，透视出X集团资金集中管理的整体效益，从而分析在X集团资金集中管理的现阶段，公司蓄积的“资金池”是否提高了资金流转效率、是否降低了集团对外融资需求和融资成本、资金管理组织架构是否合理、是否符合集团公司的发展战略。并根据本文的分析结果提出相应的政策性建议，以期能够为我国企业集团增强资金管理水平和效率提供经验支持。根据本文的研究思路，本文的研究内容主要包括五个部分：第一部分为绪论。介绍本文的选题背景及意义、国内外的研究现状、研究的主要内容以及创新点。第二部分对企业集团资金管理进行阐述。重点介绍企业集团的内涵、企业集团资金管理的主导思想以及企业集团资金管理模式的演变。第三部分介绍X集团公司资金管理概况。该部分分为三大块内容，首先，是对X集团公司资金管理概述，即X集团公司简介、X集团公司资金集中管理的实施背景、目标和思路、基本原则；其次，介绍X集团资金管理体系，分别从资金账户管理体系、资金预算管理体系、资金收支管理体系和筹融资管理体系四个方面进行概括；最后，介绍X集团资金集中管理信息系统（TMS）。第四部分为X集团公司资金管理的实施效果和主要问题。分别从资金管理成本、融资成本、资金使用效率、资金账户体系等方面对X集团公司基于“资金池”管理模式，采用的资金管理信息系统平台上线前后的成效变化进行分析。通过探讨X集团公司的资金集中管理效率，发现目前X集团公司资金管理过程中存在六个方面的问题，即集团的整体资金没有形成高度集中的管理模式、缺乏相关的专业人才，对集团“资金池”管理意识淡薄、对集团资金缺乏事前和事中的监控、应收账款回款慢、风险管理有待加强、政策导向性有待增强。第五部分通过对以上问题的分析和探讨，对X集团公司“资金池”管理模式进行了初步的评价并提出了相关完善建议：X集团可以从灵活调整“资金池”资源配置；加强“资金池”应收账款控制管理；完善“资金池”的风险防范；加强对子公司的工作考核，提高“资金池”管理工作效率；逐步从事前管理转变为事前防范；建立灵活有效的“资金池”结算系统六个方面进行改进。第六部分进行本文的总结并提出相关政策性建议。资金管理作为提高企业集团核心竞争力的重要环节,对于提升企业集团软硬实力具有十分重要的意义和价值。通过引用案例——X集团进行分析，得出以下结论：第一，高效的资金集中管理可有效的缓解集团内“资金需求缺口高，资金沉积高”的矛盾现象；第二，资金池集中管理模式同我国大型集团公司的发展目标一致；第三，资金池集中管理模式有待在实践中进...