中小企业商标权质押贷款的有效性问题研究刘吉运王安国1（中国人民银行德州市中心支行，山东德州253034）摘要：近年来商业银行开展的中小企业商标专用权质押贷款业务一直陷于停滞。本文以山东省首例中小企业商标权质押贷款案例为基础，依据信息经济学和风险管理理论，结合贷款担保的本质和功能，探析中小企业商标权质押难以被银行接受的实质，以期对银行下一步创新中小企业担保产品有所借鉴。关键词：中小企业；担保；商标专用权；质押Abstract：Inrecentyears，theownershipoftrademarkpledgedloanbusinessforSMEsdevelopedbycommercialbanksalwaysstandsstill.ThisarticleanalyzesthefirstcaseoftheownershipoftrademarkpledgedloanforSMEsinShandongProvince，basedonInformationEconomicsandriskmanagementtheoryandcombinedwiththenatureandfunctionofloanguarantee.ItisdifficultforbankstoaccepttheownershipoftrademarkpledgedloanforSMEs.ThisarticleanalysestheessenceofthisphenomenoninordertogivesomereferencestothebankforitsnextinnovationofguaranteeproductsforSMEs.KeyWords：SMEs，guarantee，ownershipoftrademark，pledge中图分类号：F832.42文献标识码：B文章编号：1674-2265（2011）01-0026-05一、问题的提出信息不对称是信贷关系的一个基本特征（林毅夫，2005）。为解决这一问题、防范贷款风险，银行通常要求借款人提供有效担保，在巴塞尔新资本协议中，担保也被视为有效的风险缓释工具。而相对于大型企业，中小企业信息更为不透明，缺乏企业财务报表等易于传递的“硬信息”（hardinformation），在融资中依赖的是“软信息”（softinformation），由于银行在处理“软信息”方面处于劣势，因此要求更严格的担保以规避风险（林毅夫，2005）。我国《担保法》中规定的担保方式有保证、抵押、质押、留置和定金五种，其中在信贷关系中常用的有保证、抵押和质押三种，银行在对中小企业的贷款中往往要求抵押的担保方式，目前抵押贷款在我国中小企业贷款中的比例超过了80%（巴曙松，2008）。这就引出了一个问题，由于中小企业规模小，厂房多为租赁或所处土地多为集体用地，缺乏土地、房产等银行认可的抵押品，直接导致了其贷款难。也就是说，担1作者简介：刘吉运（1955-），山东平原人，中国人民银行德州市中心支行行长，高级政工师；王安国（1977-），山东平原人，现供职于中国人民银行德州市中心支行。保难是中小企业贷款难的直接原因。为破解中小企业担保难问题，金融机构不断创新业务品种，拓宽企业可担保资产的范围。特别是近年来在国家的政策引导和相关部门的大力推动下，国内很多商业银行开展了中小企业商标专用权质押贷款业务，然而该项业务的发展却一直陷于停滞。本文以山东省武城县农联社2010年办理的山东省首例中小企业商标权质押贷款案例为基础，依据信息经济学和风险管理理论，结合贷款担保的本质和功能，探析中小企业商标权质押难以被银行接受的实质，以期对银行下一步创新中小企业担保产品有所借鉴。二、武城县农联社中小企业商标权质押贷款案例（一）武城县农联社开办中小企业商标权质押贷款的背景山东省武城县地处鲁西北平原，总面积748平方公里，耕地面积65万亩，其中棉花种植面积达到40万亩，年棉花总产量60万担，年加工棉花能力达1000万担，棉籽60万吨，棉纺能力达到100万纱锭，形成了种植、收购、加工、纺织等一条龙棉花生产加工格局。棉花产业成为支撑县域经济的一个重要支柱，2006年该县被国家统计局命名为“全国棉花生产百强县”。该县棉花加工企业数量众多，融资需求巨大，是县农联社重点支持的农业贷款项目。受多种因素影响，武城县中小棉纺企业普遍陷入担保困境。长期以来，担保问题一直是困扰棉花加工企业融资的巨大障碍。因为棉花加工企业大都位于农村，其占地多为集体用地，无法用于抵押；用机器设备抵押又受抵押率低（一般为20-30%）所限，难以满足企业资金需求；由于大部分企业为家族式中小企业，管理不规范，难以发放仓单质押贷款。在这种情况下，棉花加工企业贷款主要依赖于其他企业提供保证担保或企业间互助联保。然而由于各类...
