保单质押贷款讨论论文 摘要：保单质押贷款条款在发达的保险市场如美国已经日臻完善
国内该条款多见于两全保险和终身寿险合同，目前相关业务操作也基本上停留在初级进展阶段，但有很大的潜在进展空间
面对大力进展保单质押贷款作为保险公司投资渠道的呼声高涨，结合国外进展的经验教训，基于对保单质押贷款作用的定位分析，从而提出理性看待其作用、促进其合理进展的相关建议
关键词：保单质押贷款；流动性需求；投资渠道；理性进展 1 引言 保单质押贷款是投保人把所持有的保单直接抵押给保险公司，根据保单现金价值的一定比例获得资金的一种融资方式
若借款人到期不能履行债务，当贷款本息积累到退保现金价值时，保险公司有权终止保险合同效力
寿险展业过程中，在险种条款里加入保单质押贷款，已经成为一种时尚
对寿险公司而言，保单质押贷款在投资资产组合中的作用越来越受重视，然其核心的意义何在，相应其在投资资产组合中的比重又如何控制
本文基于对保单质押贷款产生的根本原因以及延伸的功能加以分析从而提出相关建议
2 保单质押贷款产生的根源 2
1 满足流动性和变现需求
增强保险产品竞争力 保单质押贷款的根本作用在于能够满足保险单的流动性和变现要求
金融理论认为，流动性是金融资产的基本属性，几乎所有的金融资产都需要有流动性和变现能力，保险单作为一种金融资产也不例外
一般金融资产的流动变现能力是依靠二级市场的资产交易得以实现的
但人寿保险保单具有长期性的特征，同时它不能通过建立二级市场和保单交易来实现其流动性变现要求
因此，为给予保险单一定的流动和变现能力，寿险公司设计出各种保单质押贷款行为应运而生
就提供变现、融资的渠道来看，保单质押贷款有别于商业贷款，主要体现在：一是保单持有人没有偿还保单质押贷款的法定义务，由此保单持有人与保险公司之间并非一般的借贷关系；同时保险人只需要根据保单的现金价值审批贷款，不必对申请贷款的保单持
