一、前言部分中小企业在我国发挥着举足轻重的作用，是经济增长的重要支持力量，吸纳社会就业的主要载体，社会产品和服务的主要提供者。据2011年国家统计局统计,中小企业创造了全国60%的国内生产总值,贡献了全国50%以上的税收，提供了80%的城镇就业岗位，为社会提供了大量的产品和服务。近年来，国家对中小企业的重视程度也与日俱增，陆续发布了多项政策法规，将促进中小企业发展提升到关系国计民生的战略高度来强调。近些年，国家也制定了很多促进中小企业融资的政策。2008年12月，中国银监会发布了《银行建立小企业金融服务专营机构的指导意见》，鼓励银行建立准子银行、准法人机构性质的小企业金融服务专营机构。2009年，国务院发布《关于进一步促进中小企业发展的若干意见》，在缓解中小企业融资困难、加大财税支持、加快中小企业技术进步和结构调整，加快中小企业服务体系建设等方面有多项举措。2011年6月7日，银监会公布了促进中小企业贷款的“银十条”政策，出台多项约束性措施鼓励商业银行给中小企业贷款。2011年10月，国务院常务会议研究确定了支持小型企业发展的金融、财税政策措施，即“国九条”。2012年，国家工信部将2012年确定为“中小企业服务年”。随着市场经济的逐步建立和完善，县域经济中的国营企业纷纷进行了改制或解体，保存下来的是以集体和民营性质的中小企业为主力的县域经济实体。因而这些中小企业对县域的经济发展和经济体制改革有着十分重要的意义和特别重要的作用。然而在当前制约中小企业发展的重要因素是融资难。上述一系列措施的实施，从一定程度上改善了中小企业的融资环境，但中小企业人面临资金紧张状况普遍加剧，盈利空间有所缩小等问题，2012年对绍兴市197家样本企业的调查显示,原材料价格上涨、劳动力成本上升、资金成本增加等多重因素是导致中小企业生产经营出现困难的主要因素，中小企业和金融机构间信息不对称则加重了企业向银行贷款困难。这种背景下，如何改进中小企业信贷服务模式显得尤为重要。绍兴作为一个轻工业城市，中小企业发展也十分迅速，已成为推动当地经济持续增长的重要支撑力量。据绍兴市工信局资料显示，绍兴中小企业达到3万余家，占全市企业总数的90%以上，可见绍兴中小企业信贷市场具有非常大的潜力，基于此，本课题对绍兴这一县域经济内的中小企业融资问题进行研究。二、主题部分（一）国外研究动态经济发达国家的中小企业发展及对中小企业发展的研究和管理政策都早于我国，这些研究以及各国中小企业发展的历程显示中小企业都遇到了贷款难的困境。首先，信贷配给与中小企业信贷。Jaffoe和Modilian认为银行的信贷供给曲线由标准的利润最大化原则来决定。美国经济学家斯蒂格利茨和温斯在《不完备信息市场中的信贷配给》论文中阐述了商业银行信贷市场中的逆向选择和道德风险问题，并以此说明信贷配给现象，提出了信贷配给理论。他们认为，既使有政府的干预，信贷配给也会作为一种长期均衡现象存在，从而不利于中小企业信贷。因此，企业的资金应当可以从多渠道、多方式来筹集，不同来源的资金，其使用时间的长短、附加条款的限制、财务风险的大小、资金成本的高低都不一样。BergerandUdell认为，信息不对称是造成中小企业融资供给约束的主要原因。金融风险大。中小企业由于规模小、信用等级低、管理基础差，经营风险很大。而金融市场上信息不对称又使得外部资金的供给者难以确切把握企业的发展前景和财务状况，这样对金融机构来说，中小企业的金融风险要远远大于大企业。其次，银行规模与中小企业信贷。Berger，Miller，Petersen等(2002)发现小银行比大银行更善于处理“软信息”并据此发放贷款，即传统的“小银行优势”论。Stein（2002），中小银行服务于大企业有比较优势，原因在于小银行在和企业的长期交往中能够获得小企业的软信息，并利用这种软信息提供关系型贷款。最后，中小企业自身与其信贷。Brau（2002）指出中小企业规模、负债水平等是银行决定是否向其发放贷款的重要因素。在资产运营上，中小企业由于规模普遍较小，所处产业水平比较低、资产存量有限、技术设备超负荷使用，严重影响了产品和服务的质量；另外，经...
