投资风险管理学VIP免费

2017-2018学年第 1 学期课程离线作业课 程 名 称：投资风险管理学（必填）班级（全称）： 土木工程 ( 工程管理 )2016-3 班（必填）学号： 16821049 （必填）姓名：韩延全（必填）西南交通大学网络教育学院直属学习中心投资风险管理学第1 次作业三、主观题 ( 共 3 道小题 ) ：19. 什么是投资风险管理？其主要程序包括哪些？案：投资风险管理：包括风险规划、鉴别、评估、评价、监控、对策等过程，是以科学的管理方法实现最大安全保障的实践活动总称。程序：风险规划→风险鉴别→风险估算→分析评价→防范对策→风险监督→风险规划。20. 简述资本金的时间价值及意义。答：资本金时间价值的含义：资本金在运用过程中随着时间的增长而增值的现象。意义：资本金的时间价值是动态经济分析与静态经济分析的分界线，符合资本金价值运行形式和规律，可促进资本金的合理使用。21. 某企业现投资 400 万元, 预期 5 年内每年可获收益80 万元, 若折现率为 i = 10%,试分析该投资在经济上是否可行？答：P =303.28 （万元）＜ 400 万元经济上是不可行的。投资风险管理学第2 次作业三、主观题 ( 共 6 道小题 ) ：5. 线性盈亏平衡分析有哪些局限性？答：(1) 假定产量 =销售量，有些理想化。 (2) 将收入和成本分别由一条曲线代表，准确性方面不足。 (3) 采用正常生产年份数据，而正常生产年份数据不易选取 (4) 静态分析，未考虑时间价值与项目周期现金流量。6. 什么是敏感性因素分析？答：通过测试、计算各种不确定因素的变化对项目经济评估指标的影响，从中找出最敏感性因素并确定其敏感程度的一种分析方法。7. 什么是不确定型风险分析？答：事件发生的概率难以预测，其出现的自然状态难也确定，这种情况的风险分析称为不确定型风险分析。8. 概率分析有什么优点？答：①它使投资项目的不确定性明晰化, ②它是一种更全面的分析, ③它可以估算出经济收益变化的范围及其风险的大小。9. 什么是后验概率？什么是贝叶斯风险分析？答：后验概率：通过反复试验、抽样调查、统计分析等对先验概率加以修正，经修正的概率称为后验概率。贝叶斯风险分析：用后验概率进行风险分析决策的方法。10. 某公司生产一种新产品，规模难以确定，有4 种方案可供选择，大、中、小、不扩转包，市场情况有差、中、好三种可能，基概率分别为0.25 、0.4 、0.35 ，其损益如下表所示，折中系数为 0.8 。请用不同方法进行不确定型风...