信用风险案例篇一：信用风险案例】谈信用风险及案例分析摘要：信用风险又称违约风险，是指交易对手未能履行约定契约中的义务而造成经济损失的风险，即受信人不能履行还本付息的责任而使授信人的预期收益与实际收益发生偏离的可能性，它是金融风险的主要类型。本文主要简单介绍了信用风险的定义，形成原因，特点，还有信用风险的分类，度量以及信用风险管理的一些具体方法和具体操作。最后对印度大博电厂项目进行分析。关键词：信用风险信用度量风险管理一、信用风险的定义信用风险的定义到现在并没有严格的表述。主要有两种观点。传统的观点认为，信用风险是指债务人未能如期偿还其债务造成违约而给经济主体经营带来的风险。随着现代风险环境的变化和风险管理技术的发展，传统的定义已经不能反映现代信用风险及其管理的本质。现代意义上的信用风险是指由于借款人或市场交易对手违约而导致的损失的可能性；更为一般地讲，信用风险还包括由于借款人的信用评级的变动和履约能力的变化导致其债务的市场价值变动而引起的损失可能性。二、信用风险的形成原因信用风险的成因在于引用活动中的不确定性。而这种不确定性 2 包括内在不确定性和外在不确定性。外在不确定性来自于经济体系之外，是经济运行过程中随机性、偶然性的变化或不可预测的趋势，包括来自国外金融市场不确定性的冲击。一般外在不确定性对整个市场都会代理影响，其所导致的信用风险又被称为系统性风险。系统性风险的特征是：它是由共同因素引起的，如经济方面的利息率、汇率、通货膨胀率、宏观的财政和货币政策、经济周期循环等的改变，或者政权更替等政治事件等引起的；它对市场上所有的参与者都有影响；很难通过投资分散化而消除；与投资收益正相关即资产的系统风险越大，其投资所带来的收益也应该越大。内在不确定性来源于经济体系之内，它是由行为人主观决策及获取信息的部充分性等原因造成的，带有明显的个性特征。内在不确定性产生的风险又被称为非系统风险。非系统风险是由特殊因素引起，它只会对某一金融机构带来影响，而不会对整体金融体系带来影响，可通过投资分散化加以消除。具体表现有以下几方面。公司高管的素质：公司高管的素质表现在他本身的信用程度。经济运行的周期性：在处于经济扩张期时，信用风险降低，因为较强的赢利能力使总体违约率降低。在处于经济紧缩期时，信用风险增加，因为赢利情况总体恶化，借款人因各种原因不能及时足额还款的可能性增加。对于公司经营...
