投资银行理论与实务》知识点

复习主要知识点一、 考试题型1、 单项选择题（10×1＝10）2、 名词解释（5×2＝10）3、 辨析题（先推断观点是否正确，再简要说明理由，3×5＝15）4、 简答题（5×7＝35）5、 分析论述题（ 2×15＝30 ）二、 各章主要知识点第一章1. 在金融混业背景下，如何理解投资银行？2. 投资银行如何帮助企业实现价值增值（综合理解）。3. 理解投资银行在资本市场中的主要功能。4. 分析投资银行在现代经济中的作用。第二章1．了解美国和中国投资银行的进展历程。2．分析混业经营与分业经营的利弊。3．我国当前金融业分业制度选择的原因及其进展趋势。第三章1. 投资银行分析企业价值时，在宏观、中观、微观等方面考虑的主要因素。2. 掌握企业价值常见的定量分析方法：现金流折现法（收益法）和市场比较法（市盈率法、市净率法）。第四章1. 投资银行的经营战略思想及其内容。2. 投资银行内部控制的原则和基本内容。3. 投资银行专业人才应具备的素养；对投资银行业的认识。4. 对投资银行人才的激励机制的内容和作用。第五章1. 证券承销；投资银行的承销作用和承销功能的理解。2. 公募发行与私募发行；股票公开发行与承销的步骤及内容。3. 股票发行制度；核准制与注册制；我国新股发行制度改革：《关于进一步推动新股发行体制改革的意见》（证监会 2013 年 11 月 30 日发布）；我国实行注册制的讨论。4. 包销、代销、余额包销；绿鞋期权。 5. 股票首次公开发行（IPOs）的发行价格确定方法；IPO 询价制度及其改革；《证券发行与承销管理办法》（证监会2013 年 12 月 13 日公布）相关内容。 6. 买空交易与卖空交易；融资融券业务及其风险防范。7. 投资银行的经纪业务；经纪业务的委托方式；限价委托、市价委托。8. 投资银行的自营业务及其风险防范。9. 理解一级市场和二级市场的关系。 10. 自 2025 年 6 月恢复新股发行以来，一方面，IPO 超募现象非常普遍，中小企业 IPO“三高”发行已呈常态；另一方面，新股首日和持续破发也愈演愈烈。2025 年 10 月，虽然创业板指数创出有历史高点，但多数股票依旧位于发行价以下。对上述现象的思考：中小企业和创业板发行市盈率高企的原因；新股“三高”发行的受益链条；如何抑制股票发行中的泡沫；实现新股从一级市场平稳过度到二级市场的建议；我国新股发行制度和定价过程中存在的问题和建议。第六章1. 兼并；收购；股权收购；吸收合并；水平式兼并；垂直式兼并；融资收...