1Z101040技术方案现金流量表的编制【本章考情分析】本章每年常考、题量（比重）不大，大致1-2分的题量；通常是1个单选题，偶尔出1个多选题。其中，在2011年的考试中，本部分出现了1个单选题。【前言】本章的主要内容包括：技术方案现金流量表；技术方案现金流量表的构成要素。本章的重点在于基于不同的评价主体和角度、不同的系统范围及相应现金流入量、流出量的技术方案现金流量表的编制；本章的难点在于技术方案现金流量表的构成要素。【系统讲解】1Z101041技术方案现金流量表由于评价的主体和角度、系统范围以及相应的现金流入量、流出量的不同，技术方案的现金流量表也有所不同。一、投资现金流量表◆角度：以总投资作为计算基础，反映整个计算期的现金流入与流出◆计算指标：三个反映方案融资前的盈利能力◆项目投资现金流量表（P42：表1Z101041-1）投资现金流量表人民币单位：万元表1Z101041－1序号项目合计计算期1234⋯⋯N1现金流入1.1营业收入1.2补贴收入1.3回收固定资产余值1.4回收流动资金2现金流出2.1建设投资2.2流动资金2.3经营成本2.4营业税金及附加2.5维持运营投资3所得税前净现金流量（1－2）4累计税前净现金流量5调整所得税6所得税后净现金流量（3－5）7累计所得税后净现金流量计算指标：所得税前所得税后投资财务内部收益率（%）：投资财务净现值（ic＝%）：投资回收期：二、资本金现金流量表◆角度：技术方案的资本金（投资借款的本金偿还和利息支出作为现金流出）◆计算指标：资本金的财务内部收益率（比选融资方案）◆资本金现金流量表（P43：表1Z101041-2）资本金现金流量表人民币单位：万元表1Z101041－2序号项目合计计算期1234⋯⋯N1现金流入1.1营业收入1.2补贴收入1.3回收固定资产余值1.4回收流动资金2现金流出2.1技术方案资本金2.2借款本金偿还2.3借款利息支付2.4经营成本2.5营业税金及附加2.6所得税2.7维持运营投资3净现金流量（1－2）计算指标：资本金财务内部收益率（%）：三、投资各方现金流量表◆角度：技术方案的各个投资者◆计算指标：依据投资者的出资额，计算财务内部收益率◆投资各方现金流量表（P44：表1Z101041-3）投资各方现金流量表人民币单位：万元表1Z101041－3序号项目合计计算期1234⋯⋯N1现金流入1.1实分利润1.2资产处置收益分配1.3租赁费收入1.4技术转让或使用收入1.5其他现金注入2现金流出2.1实缴资本2.2租赁资产支出2.3其他现金流出3净现金流量（1－2）计算指标：投资各方财务内部收益率（%）：◆适用条件：由于不对等的利益分配，导致各方的财务内部收益率出现差异时，计算、评估其均衡程度四、财务计划现金流量表◆反映投资、融资及经营三个活动的现金流入和流出◆反映技术方案的财务生存能力◆财务计划现金流量表（P44-45：表1Z101041-4）1Z101042技术方案现金流量表的构成要素一、产品的营业（销售）收入1.营业收入◆营业收入=产品销售量（或服务量）×产品单价（或服务单价）（1Z101042-1）①产品年销售量（服务量）的确定◇根据市场份额、运营负荷等，确定年产量：投产期；达产期②产品（服务）价格的选择◇预测价格+变动因素；目标市场价格-运杂费③多种产品或服务◇分别计算或折算为标准产品或服务2.补贴收入▲含义：政府在项目运营期给予的一定数量的政府补助◇形式：增值税，定额补助以及其他形式补助二、投资◇技术方案的总投资=建设投资+建设期利息+流动资金1.建设投资◆含义：技术方案按拟定建设规模（分期实施的技术方案为分期建设规模）、产品方案、建设内部进行建设所需的投入（分年的使用计划）。◇后期处理：固定资产，按原值计算折旧费，残余价值在计算期末回收；无形资产，计算摊销费。2.建设期利息◆含义：筹措债务资金时在建设期内发生并按规定允许在投产后计入固定资产原值的利息（资本化利息）。◇内容：银行借款利息；其他债务资金利息；其他融资费用等3部分。3.流动资金◆含义：运营期内长期占用并周转使用的运营资金。◇额度：流动资产-流动负债▲寿命期（计算期）末-回收4.技术方案的资本金▲含义：在总投资中，由投资者认缴的出资额。◆特点：针对技术方案，并非企业◆出资方式：现金；实物；工业产...
