阐明:1.本笔记内容摘录自有关书本,带有个人偏好,仅供参照;2.本笔记类似复习提纲,内容较为简陋,不保证覆盖所有考试要点。个人理财(中级)笔记第一章家庭收支和债务管理【考点】分类1.家庭收入、支出、结余,资产、负债、净资产2.收入-支出=结余3.家庭收入:工作收入、理财收入(投资收入)、其他收入4.家庭支出:家庭生活支出(分为家庭平常生活支出、专题支出)、理财支出(如投资资产的利息支出、保障保费、投资理财征询支出)、其他支出(如礼金、罚款、捐款)5.家庭结余:生活结余(=税后工作收入-平常生活支出和专题支出)、理财结余(=理财收入-理财支出);6.按结余的支配项目分:专题结余(定期定额等各类投资、储蓄型保险保费、还贷本金)、自由结余;专题结余占比越高=理财积极程度越高资产-负债=净资产(1)自用性资产和自用性负债:用以维护家庭生活品质。自用性资产分为增值型资产(如自用住房、艺术品收藏)和非增值型资产(如自用汽车、家俱电器及私人用品)。自用性负债:自住房房贷、车贷等,伴随家庭资产的逐渐积累,逐渐减少。(2)投资性资产和投资性负债:为未来人生不一样阶段理财需求进行准备的最重要的财务安排。投资性资产:保值增值、满足人生不一样阶段需求最重要的资产,如股票、基金、债券、投资性房产。可分为:可配置投资性资产(流动性较强,如证券类投资、储蓄、房产)和不可配置投资性资产(流动性较差、一时无法变现,如未上市或合作企业个股权、保单现金价值、住房公积金、养老金)投资性负债:重要体现了理财的积极性,如运用财务杠杆融资理财、投资性房产按揭贷款、实业投资债务(3)流动性资产和消费性负债:用于平常开销和紧急备用金(预备金、准备金)流动性资产:现金、银行活期存款,一般以6个月左右的家庭生活支出作为现金储备水平原则,这里的生活支出为家庭所有的支出,包括比较刚性的还贷支出、保险支出、教育支出。消费性负债:信用卡未付余额、小额消费性负债。消费性负债率高=家庭流动性出现问题,例如超前消费、家庭入不敷出【考点】收入支出表和资产负债表分析(一)家庭收支状况分析1.收支盈余分析:由于“其他收入”不是持续的收入,应考虑排除其他收入后收支与否平衡或盈余2.财务自由度分析=理财收入/生活支出,越靠近1或者不小于1,则财务自由度越高。理财收入应排除资本利得、财产转让所得等无法持续获得的收入。3.收入支出构造分析:收入构造分析(开源)、生活支出构造分析(节流)、结余能力分析(自由结余占比越大,结余使用效率越低;假如总储蓄为正、自由结余为负,阐明家庭出现流动性问题,应调整已支配结余额度或调整生活支出来到达收支平衡)4.应急能力分析:家庭紧急预备金月数=根据资产负债表中流动性资产/家庭月支出,一般为家庭月支出的3-6倍,以抵御家庭收入忽然中断或突发大笔支出风险(二)家庭债务管理分析1.资产负债率:资产负债率超过50%,偏高2.融资比率:=投资性负债/投资性资产,体现理财积极程度,一般家庭常见的杠杆投资行为就是投资房产3.负债构造:消费负债比率(消费性负债/总负债)、投资性负债比率(投资性负债/总负债)、自用性负债比率(自用性负债/总负债)4.偿债能力:(1)平均负债利率,=记录年度利息支出/总负债,假如该利率高于基准贷款利率20%以上,则提醒客户关注财务承担、进行债务重组(2)债务承担率分析,=记录年度本息支出/税后工作收入。根据经验法则,超过40%,对生活品质也许会产生影响。【考点】综合运用(一)家庭收支管理的综合运用1.保持充足的流动性2.制定家庭各项收支预算<尽量对比较确定的收入(工作收入、租金收入、利息收入)进行预测、对收入增长率抱谨慎态度、、收入现金流入时间点、家庭收支的过程管理>(二)家庭债务管理的综合运用1.借贷活动的决策2.债务的量化管理第二章财富保障与规划【考点】风险1.风险定义:损失发生的不确定性,包括损失发生与否、发生时间、损失程度的不确定2.风险构成原因:风险原因、风险事故、损失。风险原因是原因或条件,是风险事故发生的潜在原因,是损失的间接原因,可以分为有形风险原因和无形风险原因。风险事故是...